Najczęściej zadawane pytania i odpowiedzi

 

A-GH-MN-ST-Ż

Co to jest benchmark?
W przypadku funduszy inwestycyjnych benchmarkiem określa się wzorcowy portfel, który stanowi punkt odniesienia do dokonywania ocen wyników zarządzania aktywami funduszu. Benchmarkami mogą być różne pojedyncze instrumenty finansowe (np. bon skarbowy dla funduszy inwestujących w papiery dłużne, indeksy giełdowe dla funduszy akcyjnych) lub dowolne ich kombinacje (w przypadku funduszy mieszanych).

Co to jest cel inwestycyjny funduszu?
Jest to określona w statucie generalna “wytyczna”, jaką powinien kierować się fundusz w realizacji polityki inwestycyjnej. Dopuszczalne cele inwestycyjne funduszu otwartego lub specjalistycznego otwartego określa ustawa. Mogą to być: ochrona realnej wartości aktywów funduszu, osiąganie przychodów z lokat netto funduszu, wzrost wartości aktywów w wyniku wzrostu wartości lokat. Cele inwestycyjne funduszy zamkniętych mieszanych i specjalistycznych zamkniętych mogą być określone dowolnie. Fundusze mogą realizować jednocześnie kilka celów, jednak nie powinny się one wykluczać. Bardzo istotne jest również to, że fundusz nie może gwarantować osiągnięcia celu inwestycyjnego.

Co to jest Dystrybutor obsługujący rejestr?
Dystrybutor obsługujący rejestr to Dystrybutor za pomocą, którego Uczestnik otworzył rejestr w Funduszu składając Zlecenie nabycia jednostek uczestnictwa lub Zlecenie konwersji jednostek uczestnictwa lub Zlecenie transferu jednostek uczestnictwa. W celu łatwiejszej obsługi Towarzystwa zalecają Uczestnikom prowadzenie rejestrów u jednego Dystrybutora. Uwaga! W przypadku Dystrybutorów posiadających sieć punktów sprzedaży (sieć Punktów Obsługi Klienta) Dystrybutorem obsługującym rejestry otwarte w dowolnym z tych punktów jest Dystrybutor, do którego ta sieć należy.

Co to jest konwersja?
Towarzystwa, które zarządzają kilkoma funduszami inwestycyjnymi otwartymi, umożliwiają uczestnikom tych funduszy dokonanie za pomocą jednego zlecenia, umorzenia jednostek uczestnictwa w jednym funduszu i nabycia jednostek uczestnictwa w innym zarządzanym przez siebie funduszu. Taki tryb nabycia jednostek związany jest z reguły ze zwolnieniem z opłaty manipulacyjnej bądź ze zniżką. Rozwiązanie to umożliwia inwestorom aktywne lokowanie swoich środków pieniężnych i podejmowanie decyzji inwestycyjnych, uwzględniając przewidywaną przez inwestora koniunkturę na rynku papierów wartościowych.

Co to jest ocena ratingowa funduszu?
Ocena ratingowa przyznawana jest funduszom przez uznane specjalistyczne agencje ratingowe. Agencje te charakteryzuje niezależność i duży obiektywizm. Opierają one swe oceny na znacznie dokładniejszych informacjach niż powszechnie dostępne na rynku, więc inwestorzy biorąc je pod uwagę w podejmowaniu decyzji inwestycyjnych, ograniczają ryzyko związane z danymi aktywami funduszu. Nie wszystkie fundusze posiadają taki rating.

Co to jest odkupienie?
W zleceniu odkupienia uczestnik określa liczbę jednostek albo kwotę, jaką chce wycofać z funduszu. Środki uzyskane z transakcji zostaną przekazane na konto bankowe uczestnika, wskazane przez niego w zleceniu. Zlecenia można składać osobiście, przez pełnomocnika w POK-u , telefonicznie lub przez internet - po podpisaniu odpowiednich umów.

Co to jest portfel inwestycji?
Portfel inwestycji jest to dowolny zestaw papierów wartościowych jakie posiada inwestor. Liczba składników konkretnego portfela określa ile różnych rodzajów papierów wartościowych w tym portfelu posiada inwestor. Zarządzanie portfelem jest uogólnieniem wszelkich działań inwestora w dziedzinie lokowania środków w papiery wartościowe.

Co to jest reinwestycja?
Ponowne nabycie jednostek uczestnictwa w funduszu po tym, jak uprzednio dokonało się ich odkupienia. Z prawa do reinwestycji w AIG Funduszach Inwestycyjnych można skorzystać o ile od daty odkupienia jednostek uczestnictwa w danym funduszu do ich ponownego nabycia upłynęło mniej niż 180 dni. Reinwestycja jest wolna od opłaty dystrybucyjnej, ale tylko do kwoty, na jaką uprzednio zostały odkupione jednostki uczestnictwa.

Co to jest Rejestr uczestników?
Rejestr uczestników - elektroniczna ewidencja danych każdego uczestnika funduszu prowadzona przez Agenta Transferowego. Zawiera między innymi: 1) dane identyfikacyjne uczestnika, 2) liczbę posiadanych przez niego jednostek uczestnictwa, 3) datę nabycia, liczbę i cenę nabycia jednostek, 4) datę odkupienia, liczbę odkupionych jednostek uczestnictwa oraz kwotę wypłaconą uczestnikowi za odkupione jednostki, 5) informację o pełnomocnictwach udzielonych lub odwołanych przez uczestnika.

Co to jest stopa zwrotu funduszu?
Stopa zwrotu funduszu to wskaźnik zmiany wartości jednostki funduszu, obliczany w procentach w danym okresie (najczęściej w skali roku); przy wzroście wartości jednostki - dodatnia, przy malejącej wartości jednostki – ujemna.

Co to jest transfer?
Zlecenie transferu jednostek uczestnictwa umożliwia Uczestnikowi, w przypadku posiadania dwóch lub więcej rejestrów w tym samym Funduszu obsługiwanych przez różnych Dystrybutorów, przenoszenie jednostek uczestnictwa na rejestr obsługiwany przez jednego wybranego Dystrybutora. Czynność ta umożliwia Uczestnikowi zakumulowanie środków na jednym rejestrze, ułatwia zarządzanie i dostęp do środków. W ten sposób Uczestnik może sam wybrać Dystrybutora, który będzie go obsługiwał. W celu łatwiejszej obsługi Towarzystwo zaleca Uczestnikom prowadzenie rejestrów u jednego Dystrybutora. Transfer jednostek uczestnictwa nie powoduje zmiany liczby jednostek uczestnictwa i wartości inwestycji, nie towarzyszy mu naliczenie podatku od zysków kapitałowych i nie zmienia on statutu podatkowego jednostek uczestnictwa. Uwaga! W przypadku transferu jednostek uczestnictwa z rejestru prowadzonego w ramach PSO następuje przedterminowe zakończenie planu PSO i towarzyszy mu obciążenie Uczestnika opłatą karną.

Co to jest zarządzanie portfelem inwestycyjnym?
Zarządzanie portfelem jest produktem dostosowanym do indywidualnych potrzeb Klienta. Polega na profesjonalnym lokowaniu przez Zarządzającego aktywów Klienta na rynku kapitałowym. Zarządzający działa według określonej przez Klienta strategii inwestycyjnej. Na mocy udzielonego pełnomocnictwa Zarządzający dokonuje kupna i sprzedaży papierów wartościowych oraz wszystkich innych czynności niezbędnych do właściwego zarządzania powierzonymi środkami.

Co to są aktywa Funduszu i z czego się składają?
Aktywa to mienie funduszu inwestycyjnego. Obejmują one środki pieniężne z tytułu wpłat uczestników oraz papiery wartościowe i udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością, wniesione do funduszu przez jego uczestników, środki pieniężne, prawa nabyte przez fundusz oraz pożytki z tych praw.

Co to są fundusze typu ETF?
ETF to skrót od Exchange Traded Funds. Polityka inwestycyjna tego typu funduszy polega na biernym śledzeniu wybranego indeksu giełdowego. Środki zebrane przez inwestorów są lokowane w akcje w proporcjach odpowiadających składowi danego indeksu. Zaletą tego typu funduszy jest prostota i niewielkie koszty, a inwestorzy mają dostęp do rynków na całym świecie. EFT pozwala również inwestować w nieruchomości i surowce. Aby inwestować w EFT należy posiadać rachunek papierów wartościowych oraz nabywać i zbywać tytuły uczestnictwa na rynku regulowanym.

Co zrobić, aby zmienić Dystrybutora obsługującego rejestr?
Należy udać się do najbliższego Punktu Obsługi Klienta u nowego Dystrybutora, przez którego chcemy być obsługiwani i otworzyć u niego nowy rejestr poprzez złożenie zlecenia transferu jednostek uczestnictwa z dotychczasowego rejestru.

Czy dane uczestnika można zmienić bez konieczności wizyty w Punkcie Obsługi Klienta Dystrybutora obsługującego Fundusze Towarzystw?
Nie. Ze względów bezpieczeństwa wszelkie zmiany danych uczestnika wymagają wizyty w Punkcie Obsługi Klienta Dystrybutora obsługującego Fundusze Towarzystw.

Czy dzieci i młodzież mogą być klientami funduszu?
Osoby poniżej 13. roku życia mogą zostać klientami funduszu i dysponować zgromadzonymi tam środkami tylko za pośrednictwem przedstawiciela (rodzice, przedstawiciele ustanowieni przez sąd). Osoby w wieku pomiędzy 13. a 18. rokiem życia mogą zostać klientami funduszu i dysponować zgromadzonymi tam środkami za każdorazową pisemną zgodą rodziców lub przedstawiciela ustawowego, poświadczoną notarialnie lub sporządzoną na piśmie w obecności uprawnionego pracownika dystrybutora funduszy.

Czy fundusz może zbankrutować?
Fundusze inwestycyjne to instytucje "publicznego zaufania". Oznacza to, ze ich działalność jest ściśle regulowana przepisami prawa i kontrolowana przez liczne instytucje. Środki powierzone przez uczestników funduszu są umieszczone na oddzielnym rachunku bankowym niż rachunek bankowy firmy zarządzającej i stanowią wyłączną własność Klientów. Przepisy prawa wymagają aby bank depozytariusz, przechowujący pieniądze funduszu (czyli uczestników) nie był powiązany w żaden sposób z zarządzającym nimi towarzystwem. Tak więc fundusz nie może zbankrutować.

Czy fundusz o najwyższych zyskach to rzeczywiście najlepszy fundusz?
Jeśli jakiś fundusz pod względem wypracowywanych zysków w jednym roku jest najlepszy, a w drugim wlecze się na samym końcu stawki, to oznacza, że prowadzi dość ryzykowną strategię. Inwestuje w papiery wartościowe, których ceny bardzo mocno się zmieniają. Na dłuższą metę lepszy jest fundusz, który w każdym roku jest blisko czołówki, nawet jeśli ani razu nie był najlepszy. Przynajmniej wiesz, czego się po nim spodziewać.

Czy fundusze świadczą dodatkowe usługi dla uczestników?
Fundusze inwestycyjne świadczą dodatkowe usługi na rzecz uczestników. Wychodząc naprzeciw oczekiwaniom klientów towarzystwa proponują wiele dodatkowych udogodnień, w uczestnictwo w premiowanych niższymi opłatami różnego rodzaju programach systematycznego oszczędzania (jeżeli zależy nam na długotrwałym, systematycznym oszczędzaniu): prowadzenie indywidualnych kont emerytalnych i pracowniczych programów emerytalnych, będących formą zabezpieczenia emerytalnego, dokonywanie wpłat w walutach obcych, otwieranie kilku rachunków (zwanych rejestrami) dla jednej osoby oraz wspólnych rejestrów małżeńskich, oferowanie przez towarzystwo dodatkowych świadczeń pieniężnych na rzecz uczestników, którzy zadeklarują znaczne wpłaty do funduszu, ustanowienie zapisu (dyspozycji na wypadek śmierci uczestnika) posiadanych przez uczestnika środków na rejestrze na rzecz innej osoby lub grupy osób.

Czy inwestowanie mogę rozpocząć w dowolnym momencie?
Tak. Na rozpoczęcie inwestycji i nabycie jednostek uczestnictwa w funduszu otwartym nigdy nie jest za późno. W przypadku funduszy angażujących aktywa w akcje, jedynym ograniczeniem jest osobista ocena perspektyw rynku, która może mieć wpływ na wybranie momentu inwestycji.

Czy istnieje jakieś ryzyko związane z inwestowaniem w fundusze?
Z inwestowaniem w fundusze wiążą się różne rodzaje ryzyka: związane z sytuacją finansową samego funduszu, związane z jego polityką inwestycyjną, wreszcie związane z faktem długiego okresu inwestycji. Ryzyko, związane z funduszem. Wbrew pozorom, ryzyko to nie jest wcale takie wysokie. Ustawodawca zadbał bowiem o to, by uczestnicy funduszu czuli się bezpiecznie. W ustawie o funduszach inwestycyjnych znalazło się wiele zapisów, zabezpieczających osoby, które zdecydowały się powierzyć swoje oszczędności funduszom. Ryzyko, związane z polityką inwestycyjną funduszu. Ten rodzaj ryzyka jest wkalkulowany w działalność poszczególnych funduszy. Z góry wiadomo, że jest ono najwyższe w przypadku funduszy akcyjnych, najniższe natomiast w przypadku funduszy, inwestujących w papiery o stałym dochodzie (jak np. obligacje). Ryzyko, związane z długim okresem inwestycji. Jak wielokrotnie podkreślamy w tym serwisie, fundusze inwestycyjne są opłacalną lokatą jedynie w dłuższym czasie. Długi horyzont inwestycyjny naraża nas na dodatkowe ryzyko: związane z możliwymi zmianami sytuacji na rynku czy niekorzystnymi zmianami w obowiązujących przepisach. Możemy też po prostu potrzebować naszej gotówki wcześniej, a szybkie wycofanie się z tego typu inwestycji zawsze nie jest korzystne.

Czy istnieje możliwość częściowego lub całkowitego zwolnienia z opłaty manipulacyjnej?
Tak. Zarząd niektórych Towarzystw może podjąć decyzję o obniżeniu opłaty manipulacyjnej lub zwolnieniu Uczestnika Funduszu, lub osoby, która zamierza nabyć Jednostki Uczestnictwa, z obowiązku poniesienia opłaty manipulacyjnej.

Czy istnieje możliwość przekształcenia rejestru indywidualnego na rejestr wspólny?
Nie. Nie ma możliwości zmiany rejestru pojedynczego na rejestr wspólny ani odwrotnie

Czy mogę zaciągać kredyty pod zastaw jednostek?
Tak, jednostka uczestnictwa może być przedmiotem zastawu stosowanego jako zabezpieczenie oznaczonych wierzytelności, ale zależy to w dużym stopniu od oferty banku.

Czy można dokonać nabycia jednostek uczestnictwa u Dystrybutora innego niż Dystrybutor obsługujący rejestr?
Tak, chyba, że Dystrybutor obsługuje wyłącznie Uczestników, którzy otworzyli u niego rejestry. W takim przypadku Uczestnik może postąpić na dwa sposoby: 1. Uczestnik otwiera nowy rejestr w tym samym Funduszu obsługiwany przez nowego Dystrybutora. W ten sposób Uczestnik będzie posiadał dwa rejestry w tym samym Funduszu obsługiwane przez różnych Dystrybutorów. Uwaga! Sytuacja taka może utrudniać Uczestnikowi dostęp do wszystkich środków w przypadku chęci dokonywania transakcji u jednego Dystrybutora. W celu łatwiejszej obsługi, Towarzystwo zaleca Uczestnikom prowadzenie rejestrów u jednego Dystrybutora. 2. Uczestnik może dokonać wpłaty na nabycie jednostek uczestnictwa na swój Indywidualny Numer Rachunku Bankowego (INRB) przypisany do rejestru, który Uczestnik otrzymuje na każdym potwierdzeniu transakcji. Wpłacając środki na nabycie jednostek uczestnictwa na INRB w polu tytułem wystarczy wpisać „nabycie”. Uwaga! INRB Uczestnika jest wówczas jedynym elementem wykorzystywanym do identyfikacji numeru rejestru, na który dokonywana jest wpłata, dlatego też należy wpisywać go ze szczególną starannością.

Czy można otworzyć rejestr osobie niepełnoletniej?
Tak. Czynności tej mogą dokonać rodzice lub inny wyznaczony przez sąd rodzinny przedstawiciel ustawowy. Środki zgromadzone na rejestrze są do dyspozycji dziecka od momentu osiągnięcia przez nie pełnoletności (ukończenia 18 lat), zaś do tego czasu dysponuje nimi rodzic bądź przedstawiciel ustawowy w zakresie określonym zasadami zwykłego zarządu.

Czy można posiadać kilka rejestrów prowadzonych w tym samym Funduszu?
Tak. Można posiadać kilka rejestrów prowadzonych w tym samym Funduszu otwierając rejestry u różnych Dystrybutorów. Towarzystwo jednak nie zaleca utrzymywania rejestrów u kilku Dystrybutorów jednocześnie, gdyż sytuacja taka może utrudniać Uczestnikowi dostęp do wszystkich środków w przypadku chęci dokonywania transakcji u jednego Dystrybutora obsługującego rejestry. W celu łatwiejszej obsługi, Towarzystwo zaleca Uczestnikom prowadzenie rejestrów u jednego Dystrybutora.

Czy można udzielić pełnomocnictwa do wykonania operacji na rejestrze innej osobie?
Pełnomocnictwo ogólne można nadać w każdej chwili, do każdego otwartego rejestru osobno. Przy nadaniu pełnomocnictwa, obecność osoby, która ma być pełnomocnikiem nie jest wymagana.

Czy można zleceniem transferu jednostek uczestnictwa otworzyć nowy rejestr?
Tak. Zlecenie transferu jednostek uczestnictwa może otworzyć nowy rejestr w tym samym Funduszu u Dystrybutora, który przyjął to Zlecenie transferu jednostek uczestnictwa, jeżeli dotychczas Uczestnik nie posiadał takiego rejestru u tego Dystrybutora.

Czy opłaty pobierane przez fundusze są znane i powszechnie dostępne?
Rzeczywista wartość opłat manipulacyjnych ponoszonych przez uczestników określona jest w tabelach opłat manipulacyjnych, dostępnych na stronach internetowych towarzystw, w prasie oraz u dystrybutorów.

Czy pełnomocnik (osoby niepełnoletniej czy pełnoletniej) może umarzać jednostki bez ograniczeń (czy tylko do 500 zł)?
Pełnomocnika osoby niepełnoletniej oraz zakres jego umocowania określa sąd. Pełnomocnik osoby pełnoletniej może odsprzedawać jednostki w takim zakresie, w jakim jest umocowany przez właściciela rejestru. Obejmuje to także sytuację, gdy pełnomocnictwo będzie zezwalało na odsprzedanie jednostek bez ograniczeń.

Czy pieniądze w funduszu inwestycyjnym są bezpieczne?
Tak, tworzenie Funduszy Inwestycyjnych oraz zarządzanie nimi odbywa się na podstawie Ustawy o funduszach inwestycyjnych i wymaga otrzymania stosownych zezwoleń ze strony Komisji Papierów Wartościowych i Giełd, która na bieżąco kontroluje ich działalność. Towarzystwo jest zobligowane do regularnego wysyłania Inwestorom pełnych informacji na temat działalności i kondycji Funduszy, a aktywa przechowuje Bank Depozytariusz, który kontroluje ich prawidłowe wykorzystanie.

Czy towarzystwo może zbankrutować?
Teoretycznie bankructwo towarzystwa funduszy inwestycyjnych może się zdarzyć. Warto przy wyborze towarzystwa, które ma zarządzać naszymi pieniędzmi, kierować się renomą towarzystwa, jego akcjonariuszy oraz zyskami z działalności operacyjnej, jakie osiąga dane TFI.

Czy w trakcie inwestowania mogę zmienić fundusz?
Tak, Fundusze oferują możliwość konwersji, czyli swobodnego przenoszenia zainwestowanych środków pomiędzy funduszami w ramach jednej rodziny funduszy lub zamiany jednostek uczestnictwa subfunduszu na jednostki uczestnictwa innego subfunduszu tego samego funduszu inwestycyjnego, które umożliwiają bieżące reagowanie na zmieniającą się sytuację na rynku kapitałowym.

Czy warto inwestować systematycznie?
W fundusze zrównoważone i akcyjne korzystniej jest systematycznie inwestować mniejsze kwoty niż jednorazowo wpłacić większą sumę z zamiarem wycofania jej po wielu latach. Wpłacając bowiem pieniądze systematycznie zabezpieczamy się przed spadkiem wartości całej naszej inwestycji w czasie okresowej dekoniunktury. Inwestując, np. co miesiąc, określoną kwotę wiemy, że niepomyślny okres na giełdzie jest stosunkowo krótki w porównaniu do założonego czasu naszej inwestycji i kolejne wpłaty zostaną wniesione przy innych, prawdopodobnie korzystniejszych, warunkach rynkowych. W ten sposób ponoszone przez nas ryzyko jest rozkładane w czasie i będzie zdecydowanie mniejsze.

Czy warto kierować się wysokością wypracowanych w przeszłości zysków?
To, że fundusz w ostatnim roku radził sobie bardzo dobrze, wcale nie oznacza, że tak samo będzie w przyszłości. Zanim się zdecydujesz, sprawdź wyniki funduszu w dłuższej perspektywie, np. w ciągu dwóch, trzech, czterech lat. Porównaj wyniki funduszu z innymi, należącymi do konkurencyjnych towarzystw. Potrzebne informacje i rankingi znajdziesz w internecie i w prasie.

Czy zlecenia konwersji obciążone są opłatami?
Tak. Za transakcje konwersji jednostek uczestnictwa pobierana jest opłata manipulacyjna, która stanowi różnicę pomiędzy opłatą manipulacyjną pobieraną w funduszu docelowym i opłatą manipulacyjną pobraną w funduszu źródłowym. W przypadku zlecenia konwersji z funduszu obciążonego wyższą opłatą manipulacyjną, do funduszu obciążonego niższą opłatą manipulacyjną, opłata za konwersję nie będzie pobierana.

Czy zyski z inwestycji w fundusze są opodatkowane?
Tak. Fundusz, który jest płatnikiem podatku potrąca nam należną kwotę w momencie odkupienia jednostek i realizacji zysków. Stopa opodatkowania wynosi obecnie 19%.

Czym jest Konto Klienta?
Bezpłatne Konto Klienta w Multifund.pl pozwala na samodzielne dokonywanie transakcji związanych z nabywaniem, sprzedażą i dysponowaniem jednostkami uczestnictwa funduszy inwestycyjnych. W Multifund.pl unikniesz płacenia prowizji pobieranych zwykle w placówkach i u pośredników.

Czym jest wpłata bezpośrednia?
Wpłata bezpośrednia to po prostu wpłata na rachunek nabyć funduszu (każdy fundusz ma swój numer rachunku) dokonana przelewem bądź w postaci wpłaty na rachunek bankowy realizowanej np. na poczcie. Aby wpłacane wpłatą bezpośrednią środki zostały prawidłowo rozliczone na rejestrze Uczestnika przelew lub wpłata na rachunek muszą być odpowiednio opisane tzn. muszą zawierać: poprawny numer rachunku nabyć funduszu, numer rejestru, imię i nazwisko Uczestnika będącego właścicielem rejestru oraz PESEL Uczestnika.

Czym są instrumenty długoterminowe?
Do grupy instrumentów długoterminowych zaliczamy: obligacje, akcje, jednostki uczestnictwa otwartych funduszy inwestycyjnych akcji i obligacji, certyfikaty funduszy inwestycyjnych zamkniętych i otwartych. Długoterminowe instrumenty z reguły mają wysokie stopy zwrotu i obarczone są wyższym ryzykiem.

Czym są instrumenty krótkoterminowe?
Do instrumentów krótkoterminowych zaliczamy: lokaty bankowe, jednostki uczestnictwa otwartych funduszy inwestycyjnych rynku pieniężnego, bony skarbowe. Krótkoterminowe formy inwestycji mają tą zaletę, że z dużą pewnością możemy określić kwotę jaką otrzymamy w momencie wycofania własnych środków.

Czym się różni zakres obowiązków Depozytariusza i Agenta Transferowego?
Wpłacając środki do funduszu, nabywasz jego jednostki uczestnictwa i stajesz się jednym z wielu jego uczestników. Żeby zapewnić bezpieczeństwo zgromadzonych przez fundusz aktywów są one przechowywane u depozytariusza tzn: - w wybranym banku z siedzibą na obszarze Polski, którego fundusze własne wynoszą co najmniej 100 000 000 zł albo - krajowym oddziałem banku zagranicznego, którego siedziba znajduje się na obszarze państwa będącego członkiem Unii Europejskiej, jeżeli fundusze własne przydzielone do dyspozycji tego oddziału wynoszą co najmniej 100 000 000 PLN albo - w Krajowym Depozycie Papierów Wartościowych SA. Depozytariusz obok podstawowego obowiązku przechowywania aktywów, ma również obowiązek: prowadzić rejestr aktywów, dbać o zapewnienie zgodności operacji wykonywanych przez fundusz z prawem i regulaminem funduszu, w tym: odkupywania jednostek, prawidłowego obliczania wartości aktywów netto i jednostki uczestnictwa, prawidłowego wykorzystania dochodów funduszu. Towarzystwo funduszy inwestycyjnych, koncentrując się na zarządzaniu funduszami, może zatrudnić specjalną firmę do prowadzenia ewidencji rachunków uczestników tzw. agenta transferowego. Agent transferowy wykonuje, na rzecz towarzystwa funduszy inwestycyjnych, wszystkie czynności administracyjne w zakresie: przyjmowania od dystrybutorów zleceń i potwierdzeń wpłat uczestników, prowadzenia rejestrów uczestników, udzielania uczestnikom wszelkich informacji dotyczących ich inwestycji.

Czym w praktyce różni się fundusz od lokaty bankowej?
Klienci funduszy inwestycyjnych nie muszą deklarować jak długo zamierzają oszczędzać. Oznacza to, że mogą w każdej chwili wycofać zainwestowane pieniądze nie tracąc wypracowanego zysku. W funduszach inwestycyjnych nie istnieje bowiem pojęcie zerwania lokaty.

Dla kogo fundusze inwestycyjne?
Fundusz inwestycyjny jest najlepszą formą lokowania nadwyżek finansowych dla osób, które nie dysponują czasem na indywidualne poszukiwanie najkorzystniejszych inwestycji, bądź nie są ekspertami na rynku kapitałowym. Nie musimy być specjalistami w zakresie inwestowania, wystarczy, że określimy swoją skłonność do podejmowania ryzyka. Inwestowanie w fundusze inwestycyjne nie wymaga dużej wiedzy o rynkach kapitałowych. Niezależnie bowiem od tego, który fundusz wybierzemy zawsze będziemy mieć zagwarantowane profesjonalne zarządzanie naszymi środkami poprzez usługi doświadczonych specjalistów.

Dlaczego warto inwestować w fundusze?
lokowanie wolnych środków pieniężnych w funduszach inwestycyjnych w dłuższym terminie przynosi wyższe zyski, niż w przypadku lokaty terminowej w banku można wykorzystywać potencjał różnych segmentów rynku finansowego (akcje, obligacje, waluty) ulokowane w funduszach środki mogą być łatwo wycofane, bez dodatkowych kosztów (w przypadku Funduszy Inwestycyjnych ING nie jest pobierana opłata za umorzenie).

Dlaczego warto inwestować w fundusze inwestycyjne?
Inwestowanie w fundusze daje nam możliwość zarobienia pieniędzy przy ograniczeniu ryzyka do poziomu jaki jesteśmy w stanie zaakceptować. Niezależnie od tego, jaki fundusz wybierzemy, zawsze będziemy mieć zagwarantowane: usługi doświadczonych specjalistów - o zainwestowaniu naszych pieniędzy będą decydowali specjaliści, którzy wiedzą, w które papiery wartościowe warto zainwestować, aby uzyskać wyższą stopę zwrotu z inwestycji dywersyfikację portfela - oszczędności, podobnie jak środki zgromadzone przez inne osoby nabywające jednostki uczestnictwa, będą inwestowane w akcje różnych spółek, obligacje i inne papiery wartościowe. efektywność inwestycji - w dłuższym horyzoncie czasowym fundusze inwestycyjne pozwalają uzyskać wysoką efektywność inwestycji, w porównaniu na przykład do lokat bankowych płynność - jednostki uczestnictwa funduszu inwestycyjnego możemy umorzyć (wypłacić) w każdej chwili

Dlaczego warto kupować jednostki funduszy?
Fundusze inwestycyjne to: prosta i tania forma oszczędzania, szeroki wybór portfeli o różnym nastawieniu do ryzyka, zyski wyższe niż z lokat bankowych, bezpieczeństwo inwestowanych środków (fundusze dłużne i pieniężne), możliwość wypłacania środków bez utraty zysków.

Gdzie i jak kupić fundusz?
Jednostki uczestnictwa są sprzedawane w bankach, biurach maklerskich, u pośredników finansowych oraz w internecie. Aby stać się klientem funduszu, wystarczy podpisać umowę o otwarciu rejestru, a potem wpłacić pieniądze na wskazane konto (na przelewie trzeba podać numer rejestru lub swój PESEL). Po kilku dniach na adres korespondencyjny fundusz przyśle zawiadomienie o zawarciu transakcji. Wpłacona kwota jest dzielona na tzw. jednostki uczestnictwa. Ich wartości podaje prasa. Gdy zdecydujesz się zakończyć inwestycje, fundusz prześle pieniądze na wskazane w umowie konto.